Что такое кредитное плечо и в чем преимущества маржинальной торговли
Несколько лет назад я устроилась на интересную, хорошо оплачиваемую работу, которая требовала постоянных разъездов и, соответственно, наличие собственного автомобиля было бы отличным преимуществом. Водительские права я получила еще во времена студенческой юности в надежде в скором времени купить машину. Но такой возможности все не предоставлялось. При переходе на новое место работы мне срочно понадобился автомобиль. Наличие высокой зарплаты позволяло обратиться за автокредитом в банк, что я и сделала, оформив машину в качестве залога в обеспечение кредита. Да, конечно, при таком способе покупки существовал риск остаться без нового приобретения - в случае несвоевременной выплаты кредита банк мог забрать автомобиль. Но я достаточно ответственный человек, смогла выплатить кредит даже досрочно.
Что такое кредитное плечо и зачем вообще нужна маржа?
Уверена, что большинство из вас имели опыт банковского кредитования, поэтому не понаслышке знают, о чем я говорю. Но в курсе ли вы, что аналогичным образом можно поступать и при торговле акциями и валютой на форексе? Вы можете торговать с применением заемных средств брокера, используя в качестве обеспечения маржу определенного размера. Например, наличие на торговом счете 3000$ позволит вам осуществлять сделки на сумму, которая превышает размер собственных средств в 100-500 раз. Неплохая перспектива заработать больше, не правда ли?
Такой механизм многократного увеличения объема сделки называется кредитным плечом, а способ торговли – маржинальный. Объем, на который вы хотите превысить собственные средства для открытия сделки, зависит от размера кредитного плеча. Таким образом, вы можете не ждать появления у вас суммы, необходимой для начала работы на форексе и получения прибыли ощутимого размера, а использовать для открытия сделок денежные средства, предоставляемые брокером. Как я поступила когда-то при покупке своего первого авто. Кстати, риск при маржинальной торговле существенно отличается от риска ипотечного или автокредитования. При использовании кредитного плеча вы не рискуете ничем, кроме собственных денежных средств, имеющихся на вашем счете при открытии сделки – так называемой маржи. Брокер автоматически закроет открытые убыточные позиции и не даст вам уйти «в минус».
Например, вы внесли на свой депозит 5000$ и хотите повысить величину потенциальной прибыли, размер которой, как известно, зависит от стоимости пункта и объема сделки. Поэтому выбираете кредитное плечо 1:100 и можете открывать сделки общим объемом до 500 000$. Однако, не стоит при этом забывать про принципы системы манименеджмента, которые позволят вам грамотно распорядиться заемными средствами брокера и получить максимум выгоды от использования кредитного плеча.
Размер кредитного плеча зависит от брокера, типа счета и выбора торгового инструмента, существуют следующие варианты его записи. Например, для покупки акций на 10 000$ вам нужно обеспечить наличие на торговом счете маржи в размере 2000$. Тогда
- 1:5 — это отношение собственных средств к объему купить;
- 1:4 — это отношение собственных средств к величине заемных средств, необходимых для покупк;
- 20% — это размер собственных средств в объеме торговой позиции или нескольких позиций.
Как оценить маржу?
Принцип маржинальной торговли состоит в том, что брокер предоставляет «кредит» под залог, который называется маржей. На период, пока у вас есть открытые с использованием кредитного плеча позиции, этот залог «замораживается».
Предлагаю рассмотреть этот механизм на простом примере. Представим, что я купила акций на 10 000$, имея обеспечение в виде маржи на 2000$. Разницу между объемом сделки и величиной собственных средств брокер мне предоставил в долг. Итак, теперь я владелица акций на 10 000$, однако не совсем полноправная, потому что они находятся в залоге у брокера. (Вспомните пример с покупкой машины или покупкой недвижимости в ипотеку).
Рассмотрим ситуацию далее. Если цена на акции, приобретенные мной, направляется вверх, то все отлично. В любой момент я их продаю и получаю прибыль. Заметьте, что эта прибыль будет намного больше (а именно на размер кредитного плеча), чем прибыль, которую бы я получила, открыв позицию лишь на имеющиеся у меня на депозите 2000$. Брокер при этом получает комиссию и возвращает свои деньги, которые предоставлял мне в долг.
Если же цена мои акции начинает падать, то если я сама самостоятельно не закрою убыточную позицию, это сделает брокер - при приближении к порогу маржинальных требований, то при снижении общей стоимости акций до 8000$. Брокер при этом не потеряет ничего, а вот я лишусь своих кровных двух тысяч долларов.
Таким образом, кредитное плечо — это своеобразный множитель. Его использование умножает как вероятный риск, так и вашу потенциальную прибыль. Для грамотного его применения необходимо знание правил системы манименеджмента, грамотный анализ текущей ситуации на рынке и оценка вероятности разворота цены приобретенного актива в сторону, противоположную прогнозу.
Как взять кредит у брокера?
Торговать валютой или акциями на форекс с превышением объема собственных средств достаточно просто. В отличие от банковского кредитования, маржинальная торговля не требует бумажной волокиты, предоставления необходимых справок и подписания кредитных документов. Большинство брокерских компаний указывают условия предоставления услуги маржинального кредитования в стандартном договоре-оферте на брокерское обслуживание, который предоставляется на ознакомление и подпись всем новым клиентам.
При этом вам даже не потребуется самостоятельно рассчитывать размер маржи или плеча. Все необходимые расчеты проводятся автоматически в торговом терминале.
Всегда ли нужно использовать кредитное плечо?
Лично я использую возможности маржинального кредитования при открытии всех своих сделок. Я всегда следую принципам грамотного управления капиталом, рассчитываю сумму, которой я могу рискнуть безболезненно для собственного депозита и, по статистике своего торгового счета, имею значительно большее число прибыльных сделок, чем убыточных. Поэтому кредитное плечо работает исключительно в моих интересах. Вы всегда можете попробовать наиболее удобный и прибыльный для вас способ работы – как без использования кредитного плеча, так применяя его при открытии всех позиций.
P.S. Понравилась моя статья? Поделись ей в соцсетях, это лучшее спасибо :)
Задавайте мне вопросы и комментируйте материал ниже. С удовольствием отвечу и дам необходимые пояснения.
Полезные ссылки:
- Торговлю с проверенным брокером рекомендую попробовать тут. Система позволяет торговать самостоятельно или копировать сделки успешных трейдеров со всего мира.
- Воспользуйтесь моим промокодом BLOG для получения бонуса 50% на депозит от LiteFinance. Промокод нужно просто ввести в соответствующее поле при пополнении счета в платформе LiteFinance и бонус зачислится одновременно с депозитом.
- Чат трейдеров в телеграм: https://t.me/marketanalysischat. Делимся сигналами и опытом.
- Канал в телеграм с отличной аналитикой, форекс обзорами, обучающими статьями и прочими полезностями для трейдеров: https://t.me/forexandcryptoanalysis
Содержание данной статьи является исключительно частным мнением автора и может не совпадать с официальной позицией LiteFinance. Материалы, публикуемые на данной странице, предоставлены исключительно в информационных целях и не могут рассматриваться как инвестиционный совет или консультация для целей Директивы 2004/39 /EC.
