CFD & валюта: что выбрать?

Инвестор при выборе инструмента вложений средств должен руководствоваться своими предпочтениями в торговле, а также выбранной стратегии торговли: валюта подойдет более консервативным, а контракты на разницу - более агрессивным трейдерам.

Валютный рынок вопреки общественному мнению предоставляет возможность инвестировать не только в валютные пары, но и в широкий перечень инструментов, которые в обычной жизни инвесторам с небольшим объемом средств недоступны. К ним следует отнести драгоценные металлы, нефть, индексы, акции иностранных и российских компаний. Возможность интернет-торговли указанными активами предоставляется через специальный инструмент – контракты на разницу или CFD. Трейдерам следует понимать, что несмотря на то, что торговля указанными инструментами происходит через один торговый терминал, специфика у каждого из них своя. Выбор того или иного инструмента должен быть продиктован взвешенным решением трейдера, основанным на его предпочтениях, стиле торговли и знаниях рынков. 

Контракты на разницу: основные отличия от валютных пар

В первую очередь следует отметить, что CFD-контракты по своей сути больше всего похожи на фьючерсы. В их основе лежат базовые активы, и торговля осуществляется с кредитным плечом. Первое отличие состоит в размере кредитного плеча: по валютным парам оно может достигать 1 к 500, а по контрактам на разницу оно редко превышает 1 к 50. Указанное отличие влияет на стратегию управления капиталом, а также на размер потенциальной прибыли.

Контракты на разницу дают возможность торговли драгоценными металлами, сырьем, нефтью и другими активами

Второе отличие состоит в разнице фундаментальных факторов, которые следует оценить при прогнозировании котировок. В случае с техническим анализом для инвестора не имеет значения, каким инструментом он торгует. Фундаментальный анализ предполагает поиск различной статистической информации в зависимости от того базового актива, который лежит в основе CFD-контракта. Например, если речь идет об индексе (RTSI, Dow Jones, Nikkei, NASDAQ и т.д.), то следует присмотреться к экономике страны в целом, оценить перспективы движения акций, входящих в индекс  и т.д. 

Работа с CFD на нефть зависит от решений, принятых на заседании стран ОПЕК, динамики ставки ФРС, объемах добычи нефти, показателей мировой экономики. CFD на акции предполагают углубленное изучение самой компании и ее финансовых показателей. Валютные пары в этом случае гораздо легче в работе, так как набор показателей для анализа по ним стандартен и доступен в экономическом календаре.

Третьим отличием является волатильность инструментов. Некоторые эксперты утверждают, что CFD более «бурно» реагируют на изменение экономической и политической ситуации.

Вопрос волатильности особенно актуален для спекулятивных трейдеров: чем большее движение по инструменту они отработают, тем выше будет их доход. В случае с CFD в периоды высокой волатильности актуальным становится использование внутридневных стратегий.

И наконец, время торговли контрактами на разницу не круглосуточное, как по валютным парам, а строго определенное - в зависимости от времени работы бирж.

CFD & валюта: похожи больше, чем кажется на первый взгляд

Несмотря на указанные отличия, контракты на разницу и валюту очень похожи:

• могут являться спекулятивным инструментом торговли;

• торгуются через единую торговую платформу;

• являются маржинальными инструментами;

• поддаются как техническому, так и фундаментальному анализу;

• имеют спред;

• не подвергаются налогообложению при выводе средств .

Как сделать выбор

Трейдеру необходимо определиться, какой инструмент ему ближе исходя из  характера ценовых движений и размера торгового депозита. В случае если он психологически спокойно относится к высокой волатильности, имея при этом достаточный депозит для торговли с меньшим кредитным плечом, то предпочтение следует отдать контрактам на разницу. Если же размер счета небольшой, а интерес вызывают более плавные ценовые движения - имеет смысл рассмотреть торговлю валютными парами.

CFD следует также выбрать тем инвесторам, которые хотят получать прибыль от работы с иностранными акциями и индексами, недоступными им в других форматах торговли. Однако в этом случае проблема может состоять в языковом барьере: вся необходимая для фундаментальной аналитики информация, как правило, доступна только на английском языке.

Волатильность американских акций гораздо ниже волатильности даже самых крупных российских ценных бумаг. Данный факт следует учитывать при прогнозировании потенциальной прибыли.

Для тех, кто предпочитает менее глобальный уровень инвестиций, разбирается в бизнесе и его функционировании, подойдут контракты на российские акции. Для всех остальных наиболее интересными останутся валютные пары. А большое количество сторонней аналитики позволит инвестору не потеряться в море информации.






Содержание данной статьи является исключительно частным мнением автора и может не совпадать с официальной позицией LiteForex. Материалы, публикуемые на данной странице, предоставлены исключительно в информационных целях и не могут рассматриваться как инвестиционный совет или консультация для целей Директивы 2004/39 /EC.



Мы в социальных сетях
Live-Чат
Оставить отзыв